开放式分级基金募集完成后，交易所场内份额（一般称为基础份额或母基金份额）通常将按一定比例分拆为优先份额和进取份额并分别上市交易，优先份额可以优先获得约定收益和本金,剩余净资产归进取份额所有。为了帮助优先份额投资者实现约定的收益，开放式分级基金通常设定了定期折算机制，每年定期将优先份额的约定收益折算为基础份额，投资者可通过赎回基础份额来实现收益。1、折算基准日目前开放式分级基金通常每年进行一次定期折算，具体折算日期可参看基金合同规定。投资者在折算基准日持有的优先份额和基础份额将参与折算，进取份额不参与折算。2、折算方式在折算基准日，将优先份额前一年度未支付的约定收益折算成基础份额分配给优先份额持有人。3、折算期间暂停申购、赎回、交易和转托管的相关规定。为保证折算的顺利进行，折算基准日及次一工作日，基础份额暂停申购、赎回和转托管；折算基准日次一工作日，优先份额停牌一天，进取份额正常交易。4、折算后优先份额复牌首日前收盘价调整的规定。根据深圳证券交易所《关于分级基金份额折算后复牌首日前收盘价调整的通知》，定期折算完成后，优先份额复牌首日即时行情显示的前收盘价将调整为其前一交易日的基金份额参考净值。不同分级基金关于定期折算的具体规定和处理方式可能有所不同，投资者要了解某只分级基金的具体情况，可查阅该基金合同、招募说明书及相关折算公告。